Londres/Frankfurt - A farmacêutica brasileira EMS e a indiana Torrent Pharma surgiram como as únicas ofertantes da indústria de medicamentos a fazer proposta pela unidade de genéricos da europeia Sanofi, em uma operação que também é disputada por grupos de investimento interessados no ativo avaliado em 2,4 bilhões de dólares, afirmaram fontes com conhecimento do assunto à Reuters.

As duas farmacêuticas estão entre um grupo de interessados que foram selecionados como finalistas para realizar verificação dos números da unidade da Sanofy, conhecida como Zentiva, após um processo de envio de propostas em janeiro, disseram as fontes.

A Sanofi espera agora encontrar um comprador para a operação no final do primeiro trimestre, disse uma das fontes, acrescentando que a competição entre a EMS e a Torrent com o grupo de empresas de investimento poderá impulsionar o preço da Zentiva.

Um consórcio formado pelas empresas de investimento Blackstone e Nordic Capital também foi selecionado para passar à segunda rodada da venda da operação, disseram as fontes, e está enfrentando competição de outros três grupos de private equity: Carlyle, BC Partners e Advent.

Sanofi, EMS, Torrent Pharma e todas as empresas de investimentos não comentaram o assunto.

O leilão da Zentiva é liderado por Rothschild, JPMorgan e Morgan Stanley. O processo começou em outubro depois que a Sanofi passou quase um ano preparando a divisão para criar uma companhia separada que poderia ser comprada por um de seus competidores ou por um grupo de investimento.

A Zentiva é avaliada em cerca de 2 bilhões de euros (2,49 bilhões de dólares), valor cerca de 12 a 13 vezes o lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização (Ebitda) de 150 milhões de euros, disseram duas das fontes.

A EMS já tem uma pequena presença na Europa Central e no leste da Europa depois que comprou a sérvia Galenika, no ano passado. A empresa, fundada há 50 anos, é controlada pelo Grupo NC, do empresário Carlos Sanchez. O grupo afirma ser a terceira maior corporação farmacêutica da América Latina.

A Torrent Pharma, que tem valor de mercado de 3,4 bilhões de dólares, a compra da unidade dará acesso a vários mercados europeus.

A Zentiva opera em 50 mercados e tem forte presença no leste da Europa, particularmente na República Tcheca, Eslováquia e Romênia. O portfólio de medicamentos genéricos da empresa inclui drogas cardiovasculares e gastrointestinais bem como analgésicos e anti-inflamatórios baseados nas moléculas em ibuprofeno e leflunomida.